[주식 중간점검] 웨스트레이크(WLK)

2022년 8월 19일 최초 매수 결정한 웨스트레이크 케미컬(WLK)의 중간점검을 하겠습니다.

 

 

웨스트레이크(WLK) 매매현황

종목명	매매일자	매매구분	주가($)	구매수량(주)
웨스트레이크 케미컬(WLK)	2022-08-19	매수	105.24	1

 

 

웨스트레이크(WLK) 종목분석

매수일 기준 (2022-08-19)

• PER : 4.69
• 업종 평균 PER : 23.47

항 목	결 과	분 석
회사 이름이 따분한가?	X	부정적
따분한 사업을 하는가?	X	부정적
혐오스러운 사업을 하는가? (청소, 폐기물 처리 등)	X	부정적
기업분할된 회사인가? ※ 기업분할 1∼2개월 후, 신임 관리자와 임원들이 매수했는가?	파악 불가	-
기관투자자 보유 비중이 적은가? ※ 적으면 좋다.	X	부정적
애널리스트들이 조사하는가?	O	부정적
성장 정체 업종인가? (2% 이하 성장)	X	긍정적
독점 판매권을 가졌는가?	O	긍정적
사람들이 계속 제품을 구입하는가?	O	긍정적
내부자가 주식을 매수하는가?	O	긍정적
자사주를 매입하는 회사인가?	O	긍정적
제품의 대부분을 한 고객에게 납품하는가?	X	긍정적
현금성 자산 총액이 지속적으로 증가하는가?	O	긍정적
부채가 감소하는가?	X	부정적
주당 순 현금 수치 확인	15	-
PER이 이익성장률보다 낮은가? ※ 낮으면 유망	O	긍정적
'주가 - 주당 순현금' 수치로 PER 재계산	-	-
(장기성장률 + 배당수익률) / PER > 2인가? ※ 2보다 높으면 유망	4.93	긍정적
지분과 부채 비율 비교 ※ 주주 지분 : 부채 = 75:25 (부채가 적을수록 좋음)	58 : 42	중간
재고가 빠르게 증가하는가? ※ 증가하면 위험	O	부정적
고객을 잃지 않으면서도 매년 가격을 올릴 수 있는가? (담배같은 중독성 제품)	-	-

 

구매 결정

 

 

현재일 기준 (2023-02-26)

• PER : 5.92
• 업종 평균 PER : 19.36
• 영업이익 2022년 3분기부터 급속 하락 중

웨스트레이크(WLK) 영업이익

• 내부자 주식 매수 안 함
• 자사주 매입 지속적으로 진행 중
• 현금성 자산 총액 꾸준히 증가 중

 

 

종합적으로 판단해 봤을 때 PER도 업종 평균 PER에 못 미치고 자사주 매입도 지속적으로 진행 중이고 현금성 자산 총액도 꾸준히 증가하고 있지만 가장 중요하게 생각하는 영업이익이 너무 급속하게 하락 중이어서 계속 보유하기에는 부담스럽다고 판단.

 

매도 결정

 

총평

월가의 영웅 책에 나온 방법대로 분석해서 매수해 본 주식 중 가장 큰 폭의 수익을 기록한 종목이지만 영업이익이 가장 기본이라는 피터 린치의 말에 따라서 매도를 하기로 결정했다. 

 

웨스트레이크(WLK) 결과

종목명	매매일자	매매구분	주가($)	매매수량(주)
웨스트레이크 케미컬(WLK)	2022-08-19	매수	105.24	1
	2022-02-26	매도	121.37	1
수익	16.12$ (15.3%↑)

 

운이 좋게 수익을 냈지만 얻어걸린 종목이 아닌가 싶다. 하지만 지금 시장 상황이 상황이니만큼 쉽지는 않을 거라 생각한다.